انواع سرمایه گذاری در بورس

سرمایه گذاری در بورس روش های متفاوتی دارد.هر فردی که قصد سرمایه گذاری در بورس را دارد،باید این کار را بر اساس برخی معیارها انجام دهد.یک سرمایه گذار بورس باید قبل از سرمایه گذاری ابتدا شرایط خود را برای این کار بسنجد و برخی فاکتورها را بررسی نماید.این فاکتورها شامل میزان آشنایی فرد با بورس،سطح اطلاعات مالی فرد،میزان ریسک پذیری فرد،مقدار زمانی که می تواند به بررسی و تحلیل اختصاص دهد و همچنین مهارت های فرد در سرمایه گذاری و خرید و فروش سهام است.شما باید بعد از بررسی این فاکتورها تصمیم بگیرید که به چه روشی در بورس سرمایه گذاری کنید.در این مقاله قصد داریم روش های سرمایه گذاری در بورس را مورد بررسی قرار دهیم.به صورت کلی می توان گفت که شما برای سرمایه گذاریدر بورس می توانید به دو روش سرمایه گذاری مستقیم و غیرمستقیم وارد بورس شوید.

حجم مبنا در بورس چیست؟

سرمایه گذاری مستقیم در بورس

در سرمایه گذاری مستقیم شما با مراجعه حضور به صورت تلفنی و یا از طریق اینترنت می توانید ضمن رصد بازار اقدام به خرید و فروش سهام شرکت های حاضر در بورس کنید. برای این روش حرفه ای بودن در بازار سرمایه و شناخت کافی از سازوکار بورس و ابزارهای معامله گری ضروری است. فراموش نکنید حضور افراد غیرحرفه ای در سرمایه گذاری مستقیم، ریسک و چالش های حضور در بورس را افزایش می دهد. اگر تخصص و دانش سرمایه گذاری مستقیم در بورس را دارید و فکر می کنید این روش برای شما مناسب تر است؛ می توانید به یکی از شعب کارگزاری های معتبر مراجعه کرده تا در زمان بسیاری کوتاهی شما هم عضو خانواده بورس شوید.

سرمایه گذاری مستقیم در یک نگاه

• سرمایه گذار شخصا وارد معاملات بورس و خرید و فروش سهام می شود
• معامله گر می تواند با استفاده از روش هایی نظیر تلفنی، آنلاین و حضوری خودش اقدام به خرید و فروش سهام و تشکیل پرتفوی کند
• نیازمند آگاهی، دانش و تجربه کافی در مورد بازار، صنایع و اقتصاد کشور است
• نیاز به روحیه ریسک پذیر دارد
• فرصت و زمان کافی برای رصد بازار و معاملات نیاز دارد

سرمایه گذاری مستقیم نوسان گیر

در این مدل از سرمایه گذاری مستقیم، سرمایه گذار سهامی را خریداری کرده و در عرض کمتر از یک ماه و با به دست آوردن سود مقطعی، دست به فروش می زنند. نوسان گیران بازار بورس پیوسته در حال خرید و فروش سهم های مختلف هستند و غالبا به دلیل سود و زیان های پیوسته، میانگین درآمد قابل توجهی از این بازار ندارند.

سرمایه گذاری مستقیم کوتاه مدت

سرمایه گذاری مستقیم کوتاه مدت به شکلی از سرمایه گذاری در بازار بورس اطلاق می شود که فرد سرمایه گذاری سهامی را خریداری کرده و آن را به مدت چیزی در حدود 3 تا 4 ماه نگهداری می کند و سپس نسبت به فروش این سهام اقدام می نماید. به این صورت شکل سرمایه گذاری و خرید و فروش سهام وی را کوتاه مدت می گویند.

سرمایه گذاری مستقیم میان مدت

در سرمایه گذاری میان مدت مستقیم، فرد سرمایه گذار پس از خرید سهام مورد نظر خود، آن را به مدت یک سال نگهداری کرده و سپس دست به فروش آن سهام می زند.

سرمایه گذاری مستقیم بلند مدت

اما سرمایه گذاری مستقیم بلند مدت، به عنوان طولانی ترین شکل سرمایه گذاری در بازار بورس، به این صورت است که فرد سرمایه گذار؛ سهام مورد نظر خود را خریداری کرده و آن را بیش از یک سال در دارایی خود نگه می دارد و سپس در زمان مقتضی برای فروش این سهام اقدام می کند.
همان طور که مشاهده کردید وجه مشترک میان تمام روش های سرمایه گذاری فوق، مستقیم بودن تصمیم گیری و ارتباط سرمایه گذار با ماهیت سرمایه خویش و بازار پذیرنده سرمایه بود. در این مدل شخص سرمایه گذار اعم از این که یک شخصیت حقیقی یا حقوقی باشد، خود نسبت به سرمایه گذاری، زمان خرید و زمان فروش تصمیم می گیرد.
برای سرمایه گذاری در فرم مستقیم که در بالا به انواع آن اشاره شد، باید در یک کارگزاری بورس ثبت نام کرده و کد بورسی دریافت نمایید. سپس ورود شما به بازار بورس آغاز شده و امکان معاملات در این بازار را به صورت مستقیم و با تصمیم گیری شخصی خود، (البته از طریق کارگزاری) خواهید داشت.

سرمایه گذاری غیرمستقیم در بورس

همانطور که تا این بخش از مقاله بارها به آن اشاره شده یکی از روش های سرمایه گذاری در بورس روش غیر مستقیم می باشد که این نوع از سرمایه گذاری مناسب اشخاصی است که به دلایلی فرصت، اطلاعات و یا مهارت کافی را برای بررسی و تحلیل و خرید و فروش سهام ندارند.به این دسته از افراد توصیه می شود که به صورت غیرمستقیم در بورس سرمایه گذاری نمایند که در این روش، فرد سرمایه گذار مدیریت سرمایه خود را به دست افرادی حرفه ای می سپارد که هم مهارت و دانش مالی بالایی دارند و هم بیشتر وقتشان را مستقیما صرف بررسی تحلیل گزینه های مختلف سرمایه گذاری می کنند. در نتیجه سرمایه شما توسط یک تیم حرفه ای مدیریت می شود.

انواع سرمایه گذاری غیر مستقیم در بورس

در حال حاضر دو روش برای سرمایه گذاری به صورت غیر مستقیم در بورس وجود دارد که شامل

1. سرمایه گذاری از طریق صندوق های سرمایه گذاری
2. سرمایه گذاری با استفاده از شرکت های سبدگردان

هرکدام از این روش ها مزایا و معایب خودشان را دارند. در ادامه درباره این روش ها بیشتر توضیح خواهیم داد.

سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری

صندوق های سرمایه گذاری که اغلب توسط کارگزاران رسمی بورس تاسیس می شود، تحت نظارت سازمان بورس و با مدیریت افراد متخصص، فعالیت کرده و وجوهی را که سرمایه گذاران در اختیار آن ها قرار می دهند، در سبد متنوعی از سهام و سایر اوراق بهادار سرمایه گذاری می کنند.بنابراین، بازده مناسب تری را نصیب سرمایه گذاران می کند و ریسک سرمایه گذاری در بورس را برای غیرحرفه ای ها، کاهش می دهند.هنگامی که شما در یک صندوق سرمایه گذاری مشترک ،سرمایه گذاری می کنید، سرمایه شما بخشی از کل سرمایه صندوق خواهد شد در نتیجه هر چقدر صندوق سود یا زیان بدست آورد، شما نیز به نسبت سرمایه خود از کل سرمایه صندوق،در این سود یا زیان سهیم هستید.این صندوق ها انواع مختلفی دارند که هرکدام از آنها ویژگی های مخصوص به خود را دارند.

مزایای سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری

به طور خلاصه می توان از موارد زیر به عنوان ویژگی های سرمایه گذاری در یک صندوق سرمایه گذاری نام برد:

• مدیریت حرفه ای دارایی ها : نخستین مزیت صندوق سرمایه گذاری، مدیریت حرفه ای پول شماست.به این مغنی که سرمایه شما توسط یک تیم حرفه ای و آشنا به مسائل مالی و سرمایه گذاری مدیریت خواهد شد.
• کاهش ریسک سرمایه گذاری ها : . تشکیل سبدی از دارایی ها که اصطلاحا متنوع سازی دارایی ها نام دارد باعث کاهش ریسک سرمایه گذاری می شود.صندوق سرمایه گذاری نیز با متنوع سازی سرمایه گذاری های خود ریسک سرمایه گذاری شما را به مقدار قابل توجهی کاهش می دهد.
• نظارت و شفافیت اطلاعاتی : صندوق های سرمایه گذاری در بازه های زمانی مشخصی توسط سه نهاد سازمان بورس و اوراق بهادار،متولی و حسابرس مورد بازرسی قرار می گیرند و تمامی فعالیت های آنان به صورت شفاف اطلاع رسانی می شوند.در نتیجه خیالتان راحت است که بر سرمایه گذاری ها و فعالیت های صندوق نظارت کاملی صورت می گیرد.
• نقد شوندگی بالا : سرمایه گذاری در صندوق این امکان را به شما می دهد خیلی زود پول خود را نقد کرده .شما برای فروش واحدهای سرمایه گذاری خود با هیچ مشکلی مواجه نمی شوید.این کار توسط ضامن نقد شوندگی صندوق انجام می شود و شما هرزمان که تصمیم به نقد کردن دارایی خود بگیرید ضامن نقد شوندگی صندوق این وظیفه را به عهده می گیرد.
• صرفه جویی نسبت به مقیاس : با توجه به اینکه صندوق های سرمایه گذاری از گردآوری سرمایه های خرد تشکیل می شوند،بنابراین امکان استفاده از مزایای یک مجموعه سرمایه گذاری بزرگ برای دارندگان آن فراهم می شود.شما شاید با ۱ میلیون تومان توانایی سرمایه گذاری در گزینه های متنوعی را نداشته باشید.اما با توجه به حجم بالای سرمایه در صندوق سرمایه گذاری،این امکان برای شما فراهم می شود.ضمنا به دلیل حجم بالای سرمایه صندوق ها هزینه هایی از قبیل تحلیل ،بررسی ، ارزش گذاری ،خرید و فروش و سایر هزینه ها در بین سرمایه گذاران سرشکن می شود و برای سرمایه گذار صرفه جویی زیادی خواهد داشت.

تفاوت بین سرمایه گذاری مستقیم و غیرمستقیم در بازارهای بورس

اصلی تفاوت بین سرمایه گذاری مستقیم و غیرمستقیم در بازارهای بورس، ریسک پذیری آن است. همان طور که کاملا واضح است در سرمایه گذاری مستقیم، شخص سرمایه گذار با ریسک بیشتری در سرمایه گذاری خود روبرو است. هر آن قدر که شناخت و دانش وی نسبت به بازار سرمایه و شکل معاملات کمتر باشد، این دامنه ریسک افزایش می یابد. اما در شکل سرمایه گذاری غیرمستقیم، به دلیل احاطه موسسه مالی سرمایه گذار بر بازار سرمایه؛ میزان ریسک کاهش یافته و سودآوری سرمایه در حاشیه امن تری قرار می گیرد.

فواید بورس برای سرمایه گذاران

الف) ایجاد درآمد: مهم ترین هدف یک سرمایه گذار کسب درآمد است. سرمایه گذران در بورس به ۲ روش می توانند درآمد کسب کنند.

• پرداخت سود نقدی ناشی از فعالیت شرکت ها؛ شرکت هایی که سهامشان در بورس عرضه شده است، بخشی از سود ناشی از فروش محصولات خود را بین سهامداران تقسیم می کنند. در نتیجه سرمایه گذارانی که سهام این شرکت ها را دارند، از این طریق کسب درآمد می کنند. این سود به صورت سالیانه به سهامداران پرداخت می شود.
• کسب درآمد ناشی از افزایش قیمت سهام؛ قیمت سهام شرکت ها به دلیل فعالیت های مفید و اثربخش مدیرانشان، می تواند افزایش یابد. افزایش قیمت سهام این شرکت ها موجب ایجاد درآمد برای سهامداران آن خواهد شد.

• ب) قابلیت نقدشوندگی: زمانی که فرد در بورس سرمایه گذاری می کند، اگر به پول خود نیاز پیدا کند، سریع تر از سرمایه گذاری های دیگر می تواند سهام یا سرمایه خود را به پول نقد تبدیل کند. فرض کنید فردی با خرید ماشین، زمین یا مسکن سرمایه گذاری کرده است، تبدیل هر کدام از این سرمایه ها در زمانی که فرد نیاز فوری به پول خود دارد، زمان بر بوده و به راحتی انجام نمی گیرد. اما سهام خریداری شده در هر روز کاری قابلیت فروش را خواهد داشت مگر آنکه نماد سهم به دلایل معلومی(مانند برگزاری مجمع عمومی سالانه) بسته شده باشد که عموماً مدت زمان توقف و بازگشایی نماد طبق قانون مشخص است.

  ج) اطمینان از محل سرمایه گذاری و شفافیت بازار: کلیه فعالیت های بورسی با توجه به مجوز قانونی مربوط به خود و با نظارت یک نهاد ناظرتحت عنوان “سازمان بورس و اوراق بهادار” به فعالیت می پردازند. شرکت های بورسی بر اساس قانون موظف هستند اطلاعات مجاز خود را به طور مرتب و دوره ای در اختیار خریداران و فروشندگان قرار دهند. این امر منجر به شفافیت بازار شده و سرمایه گذاران می توانند با اطمینان بیشتری اقدام به معامله کنند.

  د) هدایت سرمایه های سرگردان به سمت سرمایه گذاری های متمرکز وهدف مند

  ه) استفاده از پس اندازهای کوچک و خرد افراد به هر میزان در سرمایه گذاری های بزرگ

  و) ایجاد بازار دائم و مستمر که امکان سرمایه گذاری بلند مدت و کوتاه مدت را برای سرمایه گذاران فراهم می آورد.

  ز) وجود اوراق بهادار با ریسک و بازدهی مختلف برای سرمایه گذاران با هر سطح ریسک پذیری