سهامداران در بازار بورس اوراق بهادار، اعم از حقیقی و حقوقی، دارای یک کد معاملاتی هستند. علاوه بر آن معمولاً سهامداران حقوقی چندین کد حقیقی هم برای انجام معاملات خود دارند. با استفاده از این کدها می توانند سیگنال های خرید یا فروش صادر کنند که با دانش تابلو خوانی قابل تشخیص هستند. سیگنال خرید در این مواقع وقتی صادر می شود که سهامدار حقوقی با کد حقوقی خود شروع به فروش سهم می کند و با کد حقیقی خود شروع به خرید می کند در این صورت قیمت افت می کند. سپس با استفاده از کد حقوقی شروع به خرید سهم در بازار کرده تا جایی که قیمت سهم در بازار افزایش یافته و در نهایت بعد از رشد قیمت با کد حقیقی اقدام به فروش سهم می کند و به این ترتیب سود خوبی نصیب کد حقیقی خریدار می شود. همین حالت در جهت منفی و در هنگام کاهش قیمت نیز وجود دارد و می تواند در عرض چند ثانیه حجم معاملات را به شدت افزایش دهد.
تحلیل بنیادی چیست؟
انواع کد به کد کردن در سهام یک شرکت به چه صورت است؟
کد به کد کردن با حالت های مختلف می تواند انجام شود که شامل موارد زیر می باشد:
- کد به کد از حقیقی به حقیقی
- کد به کد از حقوقی به حقیقی
- کد به کد از حقوقی به حقوقی
- کد به کد از حقیقی به حقوقی
یکی از مهم ترین این کد به کدها، کد به کد کردن در سهم از حقوقی به حقیقی می باشد که معمولا با یک هدف خاص در سهم انجام میشود به طور مثال:
- سیگنال خرید: فروش با کد حقوقی و خرید با کد حقیقی
- سیگنال فروش: فروش با کد حقیقی و خرید با کد حقوقی
- خرید و فروش با کد حقوقی
- خرید و فروش با کد حقیقی
در دو حالت آخر، موقعیت حمایتی و مقاومتی سهم و همچنین نسبت های بین خریداران و فروشندگان اهمیت بیشتری پیدا می کند. مثلا اگر یک حقیقی فروشنده بود و چندین نفر خریدار، درصد نزولی بودن سیگنال قدرت می گیرد.شاید برای شماهم این سوال به وجود آمده باشد که در تابلو مربوط به هر نماد می توان ریز معاملات روزانه را مشاهده کرد و از این طریق فهمید که در معامله کد به کد انجام شده است یا خیر؟
در پاسخ باید گفت کد به کد به طور معمول با افزایش چشم گیر حجم معاملات روزانه ورود یا خروج پول هوشمند صورت می گیرد که با بررسی چندین فاکتور مهم در تابلوخوانی, می توانیم به رفتار بازیگران سهم پی ببریم.
نکات قابل توجه در کد به کد کردن سهام
در معاملات روزانه هنگامی که در زمان های خاصی، حجم معاملات به یک باره افزایش می یابد و به گونه ای حالت غیر نرمال به خود می گیرد باید به بررسی این موضوع پرداخت که آیا در معاملات کد به کد شده است یا خیر. در صفحه مربوط به هر نماد می توان ریز معاملات روزانه را مشاهده کرد و از این طریق فهمید که در معامله کدبه کد انجام شده است یا خیر. برای درک بهتر این نوع معاملات مثالی را بیان می کنیم: «سهم رتاپ در ۲۰ آبان ۱۳۹۳»
حجم عادی سهم زیر ۱ میلیون است. در روز «۲۰ آبان» حجم معاملات به شدت افزایش یافته است. برای بررسی دقیق تر روی تاریخ سهم دبل کلیک می کنیم تا مشخصات سهم در آن روز کاری نمایان شود.
همان طور که در تصویر می بینید، این حجم توسط حقوقی خریداری شده است. در ظاهر به نظر می رسد که حقوقی سهم از سهم حمایت کرده و برای جلوگیری از نزول بیشتر سهم اقدام به خرید و افزایش تقاضا کرده است. اما اگر اثبات شود که این حرکت کدبه کد است، مشخص می شود که بازیگردان سهم با کد حقیقی فروشنده بوده و با کد حقوقی خریدار و این احتمالا نشان از نزول سهام در روزهای بعد و سیگنال فروش است. برای اثبات کد به کد روی زبانه معاملات کلیک کنید تا ریز معاملات سهم و حجم های غیر عادی را – که نشان دهنده معاملات بلوکی در نماد هستند – نمایش دهد.
مواقعی که حجم های یکسان در زمان یکسان اتفاق می افتد، کد به کد تأیید می شود. توجه کنید که قبل از شروع کد به کد در معامله ۱۲۸، معاملات سهام، روال عادی خود را سپری می کرد. با توجه به شرایط معاملات سهم در این روز، پیش بینی می شود که سهامدار حقوقی برای سهم برنامه های خاصی دارد. بدون شک با این نوع کدبه کد هدف آن نزول سهم و خرید در قیمت های پایین است.
مثالی دیگر، نماد «خپارس». در اینجا به نظر می رسد که حقوقی سهم فروشنده بوده است و سهم را به اصطلاح خالی کرده، اما داستان متفاوت است.
تفاوت معاملات کد به کد و بلوکی
معامله بلوکی مشمول کارمزد کارگزاری نمی شود، درحالی که معامله کد به کد کارمزد دارد. به همین علت معامله کد به کد مهم تر از معامله بلوکی است.کاربرد معامله بلوکی صرفاً شاخص سازی یا جابه جایی سهم بین دو حقوقی بزرگ است، ولی هدف معامله کد به کد پیاده کردن برنامه های خاص است. گاهی شاخص کل روزانه منفی است به این ترتیب در برخی از نمادهای بازار ممکن است معامله بلوکی انجام شود. این معاملات به منظور مثبت کردن شاخص کل و یا کم کردن اثر منفی شاخص کل انجام می شود؛ بنابراین باید معاملات بلوکی را هر روز بررسی کرد چراکه ممکن است شاخص کل مثبت باشد و به اشتباه فکر کرد که بازار هم مثبت است درصورتی که بسیاری از نمادهای بازار منفی بوده و تنها معاملات بلوکی در یک سهم موجب رشد شاخص شده است.
معامله بلوکی یک معامله در یک ثانیه است ولی معامله کد به کد چندین معامله با قیمت و حجم واحد در یک ثانیه است. در مقابل نمادی که معاملات بلوکی داشته باشد عدد ۲، ۳ یا ۴ قرار می گیرد.
